Der im Mai begebenen 3,5 Milliarden Euro großen Anleihe ließ das als global systemrelevant eingestufte Institut einen auf US-Dollar lautenden Titel folgen. Das Volumen betrug 1,5 Milliarden US-Dollar. Beide Anleihen gelten als sogenanntes zusätzliches Kernkapital (Additional Tier 1 Kapital). Der theoretisch ewig laufende Bond ist nach zehn Jahren seitens der Bank kündbar.
Den Anlegern wird ein Kupon von 7,5 Prozent und ein Renditeaufschlag von gut 500 Basispunkten über den fünfjährigen Mid-Swap-Sätzen geboten. Von den drei großen Agenturen gab es von Moody's ein Baa3, von S & P ein BB und von Fitch ein BB+. Der Ausblick ist bei allen drei Agenturen negativ. Nicht vermarktet hat die Deutsche Bank das BB und den positiven Ausblick, den der Bond durch Scope Ratings erhalten hat. Die Bank berichtete über Nachfrage von über 3,5 Milliarden US-Dollar von 240 Investoren. Zugeteilt wurden die Titel dann zu zwei Drittel an Anleger in den USA und Kanada, gefolgt von Investoren in Asien mit 21 Prozent und aus Europa mit 13 Prozent. Die Emission wurde von den Investmentbankern der Deutschen Bank alleine geführt, sie hielten die Provisionseinnahmen damit in der eigenen G + V.