WL-Bank und Helaba nutzen die Gunst der Stunde

Die sehr gute Nachfrage nach Covered Bonds nutzten zwei weitere deutsche Emittenten. Die WL Bank zeigte sich mit einem Hypothekenpfandbrief über 500 Millionen Euro mit siebenjähriger Laufzeit. Die Bonds fanden bei einem Spread von 16 Basispunkten unter Mid-Swaps ihre Investoren. Knapp 51 Prozent der von Standard & Poor's mit "AAA" gerateten Pfandbriefe landeten bei deutschen Käufern. Als gemeinsame Federführer agierten Commerzbank, Deka Bank, DZ Bank, LBBW und WGZ-Bank. Ebenfalls am Markt erschien die Helaba. Sie brachte einen Hypothekenpfandbrief über eine Milliarde Euro und vierjähriger Laufzeit auf den Markt und damit endlich einmal wieder einen Pfandbrief im traditionellen Jumbo-Format mit mindestens einer Milliarde Euro Emissionsvolumen. Die von Fitch und Moody's mit "Aaa/AAA" gerateten Titel kamen mit einem Spread von minus 15 Basispunkten unter Mid-Swaps auf den Markt. Das Mandat teilen sich Commerzbank, Helaba, HSBC, Natixis und UBS.

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